MMM เคาะราคา IPO 5.50 บาท เปิดจอง 28-30 ต.ค.นี้ ก่อนซื้อขายวันแรกในตลาด mai 7 พ.ย.

นางสาวพัชพร สรรคบุรานุรักษ์ กรรมการผู้จัดการ ฝ่ายวาณิชธนกิจ 1 บมจ. หลักทรัพย์ เคจีไอ ประเทศไทย (KGI) ผู้จัดการการจัดจำหน่ายและรับประกันการจำหน่ายหุ้น บมจ. เอ็มเอ็มเอ็ม แคปปิตอล (MMM) เปิดเผยว่า พร้อมเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนให้กับประชาชนเป็นครั้งแรก (PO) จำนวน 64.2 ล้านหุ้น คิดเป็นสัดส่วน 21.4% ของจำนวนหุ้นสามัญที่ออกและเรียกชําระแล้วทั้งหมด ที่ราคาหุ้นละ 5.50 บาท จากราคาพาร์ หุ้นละ 0.50 บาท ระหว่างวันที่ 28 – 30 ตุลาคมนี้ ผ่านบริษัทฯ และผู้ร่วมจัดจำหน่ายและรับประกันการจำหน่ายอีก 2 ราย คือ บมจ. หลักทรัพย์ ดาโอ ประเทศไทย (DAOL) และบริษัทหลักทรัพย์ และบริษัทหลักทรัพย์ เอสบีไอ ไทย ออนไลน์ (SBITO) คาดว่า จะเข้าซื้อขายวันแรกในตลาดหลักทรัพย์ เอ็มเอไอ (mai) วันที่ 7 พฤศจิกายนนี้

สำหรับการตั้งราคา IPO ใช้วิธีอัตราส่วนราคาต่อหุ้นต่อกำไรสุทธิต่อหุ้น (P/E) โดยพิจารณาจากกำไรสุทธิย้อนหลัง 4 ไตรมาสล่าสุด ตั้งแต่วันที่ 1 กรกฎาคม 2567 ถึงวันที่ 30 มิถุนายน 2568 ซึ่งอยู่ที่ 13.41 เท่า ถือได้ว่าสอดคล้องกับปัจจัยพื้นฐาน และศักยภาพการเติบโต จากโมเดลธุรกิจที่ไม่ต้องแบกรับภาระต้นทุน และความเสี่ยงจากการพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ สามารถเลือกทรัพย์ที่สร้างเสร็จแล้ว พร้อมทำการตลาดได้ทันที นอกจากจะช่วยเพิ่มทางเลือกให้ลูกค้าได้ครอบคลุมมากขึ้นแล้ว ยังสามารถสร้างรายได้ และกระแสเงินสดได้รวดเร็ว ดูได้จากกำไรสุทธิช่วง 3 ปีล่าสุด มีการเติบโตเฉลี่ยมากกว่า 50% และสามารถรักษาอัตรากำไรสุทธิเฉลี่ยสูงกว่า 20% นอกจากนี้ การเป็นธุรกิจปลอดเงินกู้ยืม ทำให้มีศักยภาพในการจ่ายปันผลสม่ำเสมอ ทำให้เชื่อมั่นว่าจะได้รับการตอบรับจากนักลงทุนเป็นอย่างดี

ด้านนางสาวเดือนพรรณ ลีลาวิวัฒน์ กรรมการผู้จัดการ บริษัท ไพโอเนีย แอดไวเซอรี่ (Pioneer) ที่ปรึกษาทางการเงิน  อธิบายเพิ่มเติมว่า การที่บริษัทฯ มีความเชี่ยวชาญและประสบการณ์ในการวางแผนการตลาดให้กับผู้ประกอบการอสังหาริมทรัพย์ ทำให้สามารถนำเสนอผลิตภัณฑ์อสังหาริมทรัพย์ได้อย่างครอบคลุม ไม่ว่าจะเป็น บ้านเดี่ยว ทาวน์โฮม หรือคอนโดมิเนียม รวมถึงมีสายสัมพันธ์ที่ดีกับเครือข่ายเอเจนต์อิสระ สามารถขยายฐานลูกค้าได้อย่างรวดเร็ว ส่งผลให้สามารถนำเสนอผลิตภัณฑ์ที่ตอบโจทย์ความต้องการของลูกค้าได้อย่างมีประสิทธิภาพ ผลักดันให้ผลดำเนินงานเติบโตก้าวกระโดด โดยกำไรสุทธิเพิ่มจาก 47.7 ล้านบาท ในปี 2566 เป็น 80.8 ล้านบาท ในปี 2577 ตามรายได้ที่เร่งตัวจาก 258.2 ล้านบาท เป็น 360.8 ล้านบาท ตามลำดับ ทำให้สามารถจ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้นได้ 6 ไตรมาสติดต่อกัน

ขณะที่ผลดำเนินงานช่วง 9 เดือนปีนี้ ทำได้ดีกว่าปี 2567 ทั้งปีเป็นที่เรียบร้อยแล้ว เมื่อรายได้ขยายตัว 170% มาอยู่ที่ 563.5 ล้านบาท ขณะที่กำไรสุทธิโต 155.9% เป็น 103 ล้านบาท สร้างสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ครั้งใหม่ (All Time High) ทำให้สามารถคาดหวังการจ่ายปันผลในอัตราสูงขึ้น เข้าข่ายทั้งหุ้นเติบโตสูง (Growth stock) และหุ้นปันผลเด่น (Dividend stock)

ส่วนนางสาวณิชา โรจน์วัฒนา ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร MMM ทิ้งท้ายว่า การระดมทุนครั้งนี้ ถือเป็นก้าวสำคัญที่จะขับเคลื่อนธุรกิจของบริษัทฯ ให้มีศักยภาพการเป็นตัวแทนการขายอสังหาริมทรัพย์ครบวงจร พร้อมก้าวเป็นมินิมาร์ทอสังหาริมทรัพย์ ที่ตอบโจทย์ผู้บริโภคยุคใหม่อย่างครบวงจร จากการมีฐานเงินทุนที่แข็งแกร่งสำหรับใช้วางประกัน ทั้งในธุรกิจที่ปรึกษางานขายโครงการ (BU1) ธุรกิจบริหารงานขายโครงการ (BU2) รวมถึงรูปแบบผสมผสานระหว่าง BU1 และ BU2 ด้วยการวางหลักประกันการซื้อ (Hybrid) และใช้ลงทุนซื้ออสังหาริมทรัพย์สภาพดีมาปรับปรุงเพื่อจำหน่าย (BU3) ช่วยเพิ่มศักยภาพในการทำธุรกิจให้แข็งแกร่งมากขึ้น สามารถเติบโตอย่างแข็งแกร่งและยั่งยืนในอนาคต

และเพื่อแสดงออกถึงความมุ่งมั่นและตั้งใจของผู้ถือหุ้นใหญ่ กลุ่มนางสาวณิชา และนายสุริยา ที่ถือหุ้นรวมกันในสัดส่วน 73.33% ของจำนวนหุ้นสามัญที่ออกและเรียกชําระแล้วทั้งหมด ยังตกลงจะไม่ขายหุ้นทั้งหมด เป็นระยะเวลา 1 ปี นับตั้งแต่หุ้นเข้าซื้อขายวันแรกในตลาดหลักทรัพย์ mai อีกด้วย